Từ biểu đồ nến đến mô hình dấu chân: 5 cách hàng đầu mà biểu đồ thị trường thay đổi cách nhìn về thị trường

Nến Nhật

Cách trực quan hóa thị trường phổ biến nhất và được ưa chuộng nhất trong lịch sử rõ ràng là nến Nhật. Điểm mạnh của chúng nằm ở chỗ chỉ trong một yếu tố đồ họa duy nhất, chúng có thể hiển thị bốn giá trị chính cho một khoảng thời gian định trước: giá mở cửa (Open), giá cao nhất đạt được (High), giá thấp nhất (Low) và giá đóng cửa (Close).

Dù bạn đang theo dõi biểu đồ theo phút, theo giờ hay theo ngày, trục X vẫn không ngừng di chuyển về phía trước theo từng nhịp của đồng hồ. Mặc dù các nến Nhật Bản rất lý tưởng để phân tích tâm lý thị trường thông qua các mô hình cổ điển, chúng lại ẩn chứa một điểm yếu cơ bản. Khung thời gian hoạt động như một “hộp đen”. Chỉ dựa vào chính cây nến, bạn không thể xác định liệu phần lớn các giao dịch diễn ra ngay trong phút đầu tiên khi nó hình thành hay chỉ trong những giây cuối cùng trước khi đóng cửa.

Heikin-Ashi

Thoạt nhìn, biểu đồ Heikin-Ashi trông gần như giống hệt với nến Nhật Bản cổ điển, nhưng sự khác biệt lại ẩn chứa trong các chi tiết và công thức toán học. Khác với cách hiển thị tiêu chuẩn, các giá trị Heikin-Ashi không được tính toán từ giá thị trường thuần túy, mà sử dụng một công thức đã được điều chỉnh dựa trên các giá trị trung bình của kỳ trước.

Kết quả là một biểu đồ trực quan gọn gàng, trong đó sự xen kẽ hỗn loạn giữa màu xanh lá và màu đỏ trong các đợt điều chỉnh giá nhỏ biến mất. Công cụ này hoạt động như một bộ lọc tuyệt vời để giảm thiểu nhiễu thị trường. Khi thị trường rõ ràng đang tăng, Heikin-Ashi vẽ ra một chuỗi liên tục các nến xanh không có bóng dưới, giúp nhà giao dịch kiểm soát cảm xúc và tránh đóng các vị thế có lợi nhuận quá sớm. Tuy nhiên, cái giá phải trả cho hiệu ứng làm dịu này là một độ trễ nhẹ, do đó biểu đồ này không phù hợp để xác định thời điểm vào lệnh chính xác tại các điểm đảo chiều.

Biểu đồ Renko

Nếu bạn muốn loại bỏ hoàn toàn áp lực về thời gian khỏi quá trình phân tích, biểu đồ Renko chính là giải pháp. Phương pháp này, bắt nguồn từ từ tiếng Nhật có nghĩa là “viên gạch”, hoàn toàn bỏ qua khái niệm giờ và phút. Một “viên gạch” mới chỉ được vẽ trên biểu đồ khi giá vượt qua một khoảng cách được xác định chính xác, ví dụ như mười điểm hoặc mười đô la.

Do đó, trục ngang mất đi ý nghĩa thời gian truyền thống. Trên thực tế, điều này có nghĩa là trong những khoảng thời gian thị trường trầm lắng vào ban đêm hoặc giữa các phiên giao dịch ngày lễ, biểu đồ có thể không di chuyển trong vài giờ. Tuy nhiên, một khi thị trường xuất hiện biến động mạnh, nhiều khối có thể được thêm vào liên tiếp chỉ trong vòng một phút. Biểu đồ Renko loại bỏ triệt để mọi nhiễu loạn và bộc lộ cấu trúc rõ ràng của thị trường, khiến chúng trở thành công cụ lý tưởng để xác định chính xác các mức hỗ trợ và kháng cự quan trọng.

Biểu đồ tick

Các nhà giao dịch trong ngày và nhà giao dịch lướt sóng (scalper) cần theo dõi tốc độ thị trường theo thời gian thực thường từ bỏ khung thời gian theo phút để chuyển sang sử dụng biểu đồ tick. Trong chế độ hiển thị này, một thanh mới không được vẽ sau khi đã trôi qua năm hoặc mười phút, mà sau khi một số lượng giao dịch chính xác đã được thực hiện – ví dụ như sau mỗi hai nghìn giao dịch, bất kể khối lượng giao dịch qua đó là bao nhiêu.

Điểm mạnh của biểu đồ tick nằm ở khả năng thích ứng với hoạt động thị trường. Trong giờ mở cửa thị trường, khi một lượng lớn lệnh đổ vào thị trường, biểu đồ di chuyển với tốc độ chớp nhoáng và tạo ra hàng chục thanh, từ đó phản ánh chi tiết cuộc chiến giữa cung và cầu. Ngược lại, trong giờ nghỉ trưa, sự hình thành của biểu đồ gần như dừng lại. Do đó, vào những thời điểm thanh khoản thấp, nhà giao dịch sẽ không nhận được các tín hiệu giao dịch sai lệch – điều gần như là quy luật với các biểu đồ dựa trên thời gian thông thường.

Biểu đồ Footprint

Đỉnh cao của phân tích thị trường hiện đại được đại diện bởi những biểu đồ được gọi là Footprint, hay còn gọi là biểu đồ cụm. Trong khi tất cả các loại biểu đồ trước đây quan sát giá từ bên ngoài, biểu đồ Footprint hoạt động như một tia X. Nó lấy một nến Nhật Bản cổ điển và phân tích nó thành các mức giá vi mô riêng lẻ.

Ngay bên trong thân nến, biểu đồ này hiển thị khối lượng chính xác của các hợp đồng được giao dịch ở phía bán (Ask) và phía mua (Bid). Loại hình trực quan hóa này tiết lộ cái gọi là Dòng lệnh (Order Flow) – dòng chảy thực sự của các lệnh. Nhà giao dịch không còn phải đoán xem điều gì đang diễn ra trên thị trường. Ngay trên màn hình, họ có thể thấy liệu giá đang bị đẩy lên bởi một nhà đầu tư mua tích cực hay liệu đà tăng đã dừng lại do một rào cản thụ động khổng lồ từ các lệnh giới hạn được đặt tại đó bởi một nhà đầu tư tổ chức.

Tổng hợp: Lựa chọn góc nhìn phù hợp với phong cách của bạn

Thế giới biểu đồ thị trường không có người chiến thắng rõ ràng và cũng không có công cụ nào là tốt nhất cho mọi trường hợp. Thành công trong giao dịch và đầu tư không nằm ở việc tìm kiếm “chén thánh”, mà nằm ở việc hiểu rõ thông tin mà một bộ lọc cụ thể cung cấp và những gì nó che giấu. Một nhà giao dịch swing dài hạn có thể tìm thấy sự ổn định trong quá trình làm mịn toán học của Heikin-Ashi hoặc trong sự rõ ràng về cấu trúc của biểu đồ Renko. Ngược lại, một người thực hiện hàng chục giao dịch mỗi ngày cần sự động lực của các tick và cái nhìn chi tiết bên trong thông qua Footprint. Do đó, cách tiếp cận hiệu quả nhất thường là sự kết hợp.